Prime d’option et volatilité

Elle fait travailler la logique de valorisation des options et les déterminants de la prime, en particulier le rôle du temps jusqu’à l’échéance et de la volatilité implicite. Le candidat doit comprendre pourquoi une option a plus de valeur quand le sous-jacent dispose de davantage de temps pour évoluer et quand l’amplitude probable de ses variations augmente. En entretien, les recruteurs utilisent ce type de question pour vérifier que le raisonnement ne se limite pas à la formule, mais qu’il relie bien probabilité de mouvement favorable, asymétrie de gain et intuition de marché.